Préstecs entre persones a Uruguai: què es pot i què es perd
L'agost del 2026 va aparèixer la primera plataforma de préstecs peer to peer inscripta al Banc Central, vuit anys després que es creés la llicència. Tota la cobertura va explicar quant es pot guanyar. Cap no va explicar el que la mateixa norma obliga a advertir: si el deutor no paga, la pèrdua és sencera del que va prestar, i armar un fons de garantia per repartir-la està expressament prohibit.
El règim se cita del text vigent de la Recopilació de Normes de Regulació i Control del Sistema Financer (última circular núm. 2.506, de 23 de juny de 2026), no del projecte que el BCU va posar a consulta el 2018, que deia una altra cosa en punts importants.
I hi ha dos fets que no es fonen en un: el Banc Central va publicar una inscripció a nom d?una societat, i la premsa va publicar el nom comercial d?una plataforma. Vincular-los és lectura de tercers, no del BCU. El verb exacte tampoc no és «autoritzar»: la fitxa oficial de requisits diu que aquestes empreses «no requereixen autorització prèvia per funcionar, però sí que requereixen Inscripció al Registre».
Dades verificades el 17 d'agost del 2026 · UI de 17 d'agost del 2026 · inflació de referència 4.27% (juliol 2026 (interanual, INE))
Què va passar, exactament
El que diu el Banc Central. El 29 de juny de 2026 la Superintendència de Serveis Financers va resoldre inscriure a FARISOUL S.A. al Registre d'Empreses Administradores de Plataformes per a Préstecs entre Persones (resolució SSF N° 2026-420, expedient 2025-50-1-00024) i ho va comunicar al mercat l'endemà. La resolució deixa constància que lempresa va constituir el dipòsit mínim de larticle 248.1, no diu que sigui la primera i no esmenta cap marca comercial.
El que diu la premsa. El 5 d'agost del 2026 L'Observador va informar que Prestapagaments, fundada per Indro Montanelli, va obtenir l'aval per operar com la primera Empresa Administradora de Plataformes de Préstecs entre Persones del país, després d'un tràmit que el va portar un any i mig quan esperava sis mesos, i que començaria a funcionar «en els propers 10 dies».
Segons aquesta nota: es presta des de $ 1.000, el prestador tria la taxa dins d'una banda de 50% a 130% de taxa efectiva anual, el préstec mitjana esperat és de $ 25.000 (uns US$ 500), els terminis típics són de tres a sis mesos amb un màxim d'un any, els sol · licitants es classifiquen, comissió durant els primers sis mesos.
Al 17 d'agost de 2026, el lloc de la plataforma anuncia la seva aplicació com a «Properament» i declara que «no garanteix el pagament dels préstecs, no administra els fons dels usuaris ni fa el cobrament de forma directa». No publica cap raó social, RUT ni número d'inscripció.
No és una banda inventada per la plataforma ni un producte especial: són els límits d'usura que publica el BCU per al crèdit al consum en pesos sense autorització de descompte, vigents des de l'1 de novembre del 2026.
El préstec mitjà anunciat, 25.000 $, queda del costat car d'aquest llindar.
Què en queda de la taxa que t'ofereixen
La taxa pactada és el sostre, no pas el rendiment. D?aquí surten els crèdits que no paguen, la comissió de la plataforma i l?IRPF. Vaig posar els teus números per cada 100 pesos col·locats durant un any.
No hi ha dada uruguaiana publicada de mora en préstecs entre persones: la plataforma està obligada a publicar la seva morositat mitjana mensual (art. 484.1), i aquest és el número que cal posar aquí quan existeixi.
| Interès cobrat (els crèdits caiguts no paguen interès) | +51,00 |
| Capital perdut, ja net de recuper | −12,00 |
| Comissió de la plataforma | −5,00 |
| IRPF sobre l'interès cobrat | −6,12 |
| Et queda | 27,88 |
nominal anual
real, descomptada la inflació
de mora deixa el resultat en zero, amb aquesta taxa, aquesta comissió i aquest recuper
Davant d'una Nota del Tresor en UI, que va rendir 2,98% real i exempta d'IRPF a la licitació del 4 d'agost de 2026, el teu avantatge real avui és de 19,66% anual.
El model suposa que un crèdit en default no paga cap interès i que l'IRPF grava l'interès cobrat sense compensar-se amb la pèrdua de capital, que és el tractament aplicable a una persona física a la categoria I. És una simplificació declarada, no una liquidació d'impostos.
El règim, article per article
Tot el que segueix és a la Recopilació vigent, amb la Circular 2.307 al peu de cada article (resolució del 21 de novembre de 2018, vigència amb la publicació al Diari Oficial del 28 de novembre de 2018).
| Concepte | Límit |
|---|---|
| Deute total d'una persona física dins una plataforma | UI 100.000 ≈ $ 663.500 |
| Deute total d'una persona jurídica dins una plataforma | UI 1.000.000 ≈ $ 6.635.000 |
| Préstec amb garantia hipotecària | 70% del valor de taxació de limmoble |
| Total que pot prestar un particular a una plataforma | UI 100.000 ≈ $ 663.500 |
| Màxim que pot prestar-li a un mateix deutor | UI 25.000 ≈ $ 165.875 |
| Total si teniu actius financers per més d'UI 4.000.000 | UI 1.000.000 ≈ $ 6.635.000 |
La norma fixa els límits en UI; l'equivalent en pesos utilitza la UI del 17 d'agost del 2026 i es mou cada dia. Per esgotar el topall d'inversió cal repartir entre almenys 4 deutors diferents.
| Segment | Mitjana | Topall |
|---|---|---|
| Consum, menys d'UI 10.000, fins a 366 dies, sense autorització de descompte És el sostre que explica el “fins a 130%” de què parla la premsa. | 92,09% | 142,74% |
| Consum, menys d'UI 10.000, 367 dies o més, sense autorització de descompte | 87,40% | 135,47% |
| Consum, UI 10.000 o més, fins a 366 dies, sense autorització de descompte Passar el llindar d'UI 10.000 (uns 66.350 $) baixa el sostre legal a la meitat. | 35,57% | 55,13% |
| Consum, UI 10.000 o més, 367 dies o més, sense autorització de descompte | 51,74% | 80,20% |
| Consum amb autorització de descompte, fins a 366 dies (menys d'UI 10.000) | 21,10% | 32,71% |
| Crèdit amb retenció d'havers, fins a 366 dies (menys d'UI 10.000) Règim especial: el topall és la mitjana + 30%, no + 55%. | 27,43% | 32,27% |
| Consum en dòlars, fins a 366 dies Prestar en dòlars et fica en un sostre legal radicalment més baix. | 8,26% | 12,80% |
| Consum en dòlars, 367 dies o més | 12,26% | 19,00% |
Les files d'autorització de descompte i retenció d'havers no vénen a la taula que es llegeix diàriament: són del trimestre abril–juny 2026, vigent des de l'1 d'agost del 2026. La resta és el que el BCU publica avui.
Passar-se del topall no és només una multa: caduca el dret a cobrar interessos, comissions i despeses (art. 21 de la Llei 18.212) i el delicte d'usura té pena de sis mesos a quatre anys.
Vuit anys de llicència sense fer servir: la història uruguaiana
La figura no es va inventar el 2026. Hi ha des del novembre del 2018, i abans d'això ja hi havia quatre plataformes operant sense regulació específica.
- 2015–2017Quatre plataformes sense llicència
Inversionate (operativa des de finals de 2015, uns 300 usuaris i retorn projectat proper al 47%), Prezzta (préstecs de $5.000 a $50.000, comissió total del 10%, TIR projectada de 65% a desembre de 2016), TuTasa i. Avui cap de les quatre segueix al rubro. font
- Abril de 2016Els bancs van al BCU
L'Associació de Bancs Privats es reuneix amb jerarques del Banc Central, inclòs el superintendent Juan Pedro Cantera, per la competència no regulada d'aquestes plataformes. Encara no hi ha cap norma. font
- Maig de 2016TuTasa s'arma com a fideïcomís
Es llança amb un fons de contingència per esmorteir la mora i amb la plataforma administrant cobrança i pagaments. Dos anys després, aquest model complet queda prohibit per la Circular 2.307. font
- Juny de 2017"No té fàcil solució"
El president del BCU, Mario Bergara, diu que regular aquestes plataformes “està a l'agenda, però és un desafiament que no té solució fàcil”. font
- 9 d'agost del 2018Projecte a consulta
La Superintendència publica el projecte normatiu i rep comentaris del mercat fins al 7 de setembre. La versió final acabarà sent més permissiva que l'esborrany a diversos punts clau. font
- 28 de novembre de 2018Neix la llicència (Circular 2.307)
Resolució del 21 de novembre, vigència amb la publicació al Diari Oficial. Es crea el Títol XII de la Recopilació i el registre d'EAPPP, amb quatre mesos de termini perquè les empreses ja instal·lades demanessin la inscripció. font
- 17 de desembre de 2018“Més que una regulació és una fumigació”
La Cambra Uruguaiana de Fintech, el diputat Rodrigo Goñi i el llavors president de l'ANII, Fernando Brum, demanen al Parlament que la norma es deixi sense efecte: sostenen que imposa càrregues que no s'adeqüen a la realitat del negoci. font
- 2019–2025La llicència sense fer servir
No hi ha notícia pública de cap plataforma inscrita en aquest període. Prezzta abandona el P2P i converteix la seva tecnologia en programari per a empreses que donen crèdit. Els llocs d'Inversionate i Socius deixen de resoldre; el domini de TuTasa queda estacionat.
- 4 de gener de 2024Crowder, però per l'altra porta
La Superintendència autoritza Crowder com a plataforma de finançament col·lectiu. És una altra llicència i un altre règim: emissió de valors, no préstecs. Continua sent l'única inscripta en aquest registre, amb quatre emissors registrats. font
- 31 de gener de 2026El primer default del finançament col·lectiu
Produits de France (Saint Germain, Piazza Itàlia) no paga la quota d'una obligació negociable de 5.240.000 UI al 8% anual col·locada entre uns 300 inversors per Crowder. El 6 de febrer es va decretar el concurs voluntari. font
- 5 de juny de 2026El BCU amplia el perímetre
Després del desastre dels fons ramaders, la Superintendència exigeix declaració jurada a qualsevol que convoqui a invertir, fins i tot sense emetre valors. Aclareix expressament que presentar-la “no implica la inscripció a cap Registre”. font
- 29 i 30 de juny de 2026La primera inscripció publicada
La Superintendència resol inscriure FARISOUL S.A. al Registre d'Empreses Administradores de Plataformes per a Préstecs entre Persones (resolució SSF N° 2026-420, expedient 2025-50-1-00024) i ho comunica al mercat l'endemà. La resolució deixa constància que l'empresa va constituir el dipòsit mínim de l'article 248.1, i no diu que sigui la primera ni esmenta cap marca comercial. font
- 5 d'agost del 2026Apareix la primera plataforma
L'Observador informa que Prestapagos va obtenir l'aval per operar com a primera Empresa Administradora de Plataformes de Préstecs entre Persones del país, després d'un tràmit d'un any i mig, i que començaria a operar “en els propers 10 dies”. font
- 1 d'octubre del 2026Entra el règim d'autenticació reforçada
Per la Circular 2.497, les plataformes P2P queden aconseguides per les exigències de seguretat d'instruments electrònics: doble factor per a l'accés, per a les sol·licituds de préstec no presencials i per al canvi de dades sensibles. font
El que sí que va sortir malament a l'Uruguai
Wenance Uruguai
Què venien: Comprabes cartera de préstecs al consum (marca WELP) mitjançant cessions de crèdit, amb simuladors de renda per suma, termini i moneda.
Com va acabar: El BCU va concloure que en els fets prometia capital i una taxa fixa a termini, assumint el risc de crèdit i el canviari: “transformació de terminis i de moneda, cosa que s'assimila a una operativa de captació de dipòsits”. Va ordenar el cessament de la intermediació financera no autoritzada i la va multar. L'empresa no estava registrada a la Superintendència.
Números: US$ 9,6 milions en 438 operacions entre el 1/3/2020 i el 31/5/2021, segons xifres de la pròpia empresa. Multa de 13 milions d'UI. Al concurs uruguaià es van verificar uns 560 creditors per prop d'US$ 20 milions davant d'un actiu d'uns US$ 1,9 milions.
Resolució RR-SSF-2024-168 del BCU (02/04/2024)Mercury
Què venien: Es presentava com una fintech que connectava empreses de crèdit amb inversors particulars i institucionals, que adquirien la qualitat de creditors per contractes de cessió de drets.
Com va acabar: Denúncia penal el novembre del 2023 per captar capital afirmant haver cedit drets de crèdit inexistents. La Cambra Uruguaiana de Fintech va aclarir que l?empresa no integrava l?organització, malgrat que deia el contrari.
Números: US$ 1.000.000 aportats per uns 70 inversors, segons la denúncia.
L'Observador, 15/11/2023Connexió Ramadera
Què venien: Capitalització ramadera amb una renda fixa d'almenys 7% anual en dòlars.
Com va acabar: Va col·lapsar el gener del 2025. Hi ha quatre imputats per estafa i rentat d'actius, ia l'agost del 2026 el cas seguia sense judici oral. La sindicatura va concloure que amb la massa activa no es pot tornar ni tan sols el capital invertit.
Números: Passiu d'US$ 387 milions contra un actiu d'US$ 115 milions: un vermell d'US$ 272 milions, confirmat a la verificació de crèdits de juliol de 2026.
Infobae, 23/07/2026República Ramadera
Què venien: Compra de bestiar amb renda, amb aportacions típiques de US$ 25.000 per inversor.
Com va acabar: Concurs i, el juliol del 2026, una decisió del Jutjat Contenciós Administratiu va condemnar el Banc Central i el Ministeri de Ramaderia a indemnitzar quatre inversors per omissió en els seus deures de control: el BCU es va limitar a ordenar el cessament de la publicitat sense clausurar l'operativa ni denunciar penalment.
Números: Més de 1.400 damnificats i un deute d'uns 95 milions de dòlars. La condemna a l'Estat va ser de 25.000$ per cada un dels quatre demandants.
L'Observador, 30/07/2026Grup Larrarte
Què venien: El primer fons ramader a caure. La fiscalia ho va qualificar com a estafa piramidal.
Com va acabar: Jairo Larrarte va ser condemnat el 5 de setembre de 2025, per procés abreujat, a tres anys i vuit mesos de presó efectiva per estafa continuada, apropiació indeguda i lliurament de xecs sense fons.
Números: Uns US$ 12 milions i al voltant de 170 inversors, segons L'Observador.
Montevideo Portal, 05/09/2025Produits de France (Saint Germain, Piazza Itàlia)
Què venien: Obligació negociable de 5.240.000 UI al 8% anual en UI, a 54 mesos, col·locada per Crowder entre uns 300 inversors a l'octubre del 2024.
Com va acabar: Va deixar de pagar el 31 de gener del 2026, després de tres o quatre quotes trimestrals. Crowder va avisar el BCU i va suspendre la negociació. El 6 de febrer es va decretar el concurs voluntari ia l'assemblea de forquilles la proposta d'executar la garantia va obtenir el 48,5%: no va assolir la majoria.
Números: Uns US$ 887.000 compromesos, segons Àmbit.
L'Observador, 19/02/2026Plataformes de descompte de xecs
Què venien: Compres un xec diferit amb descompte i cobraràs el nominal al venciment. La TIR aparent supera amb comoditat a qualsevol termini fix.
Com va acabar: Si el xec rebota, la plataforma intenta recuperar-lo un termini acotat i, si no ho aconsegueix, torna la comissió però no el capital. Hi ha denunciants públics que no van aconseguir cobrar. L'activitat no te registre ni normativa específica del BCU.
Números: TIR observada de 8% a 10% en dòlars i prop de 18% en pesos, molt per sota del 30–35% que circula als testimonis.
Anàlisi a r/uruguai, 17/08/2026Abans de donar plata a qualsevol d'aquestes figures convé passar el nom per la llista d'advertiments del Banc Central, que reuneix les empreses que —segons el mateix BCU— no estan inscrites ni habilitades. Està cercable aquí. I des de juny de 2026 el BCU exigeix declaració jurada a qualsevol que convoqui a invertir encara que no emeti valors, aclarint que presentar-la «no implica la inscripció a cap Registre».
El préstec entre persones ja es va provar al món, i gairebé sempre es va replegar
No és un model nou. És un model amb vint anys d'història, i la història no és bona per a l'inversor detallista.
El regulador va liquidar el sector complet entre el 2016 i el 2020. No va quedar cap plataforma operant.
D'unes 2.600 plataformes simultàniament actives a 2015 (5.970 registrades a 2017) a zero a mitjans de novembre de 2020. Més de 5.400 havien col·lapsat o entrat en problemes, amb més de 2 milions d'inversors afectats, i van quedar sense recuperar més de 800.000 milions de iuans (US$ 115.000 milions). El frau més gran, Ezubao, va captar 59.800 milions de iuans de més de 900.000 inversors; el seu fundador va rebre cadena perpètua.
China Daily, 30/11/2020 · SCMP, 14/08/2020El país que va inventar el model el va abandonar per a l?inversor detallista en quatre anys.
Lendy i FundingSecure van entrar en administració el 2019; RateSetter, amb 750.000 usuaris i £4.000 milions originats, es va vendre a Metro Bank per £2,5 milions inicials; Zopa va tancar el seu P2P el desembre del 2021 després de 16 anys; Funding Circle va tancar la plataforma minorista el 2022. La FCA va endurir les regles el 2019 amb un topall d'inversió del 10% dels actius invertibles per a minoristes nous.
FCA, PS19/14 (04/06/2019)El rendiment promès i el que va quedar no van ser el mateix número.
Funding Circle va retallar l'objectiu del seu compte “Balanced” del 7,2% al 6–7% el juny del 2018. La seva pròpia taula de collites va acabar projectant 4,0%–4,6% net per als préstecs del 2017, contra el 7,1%–7,2% de la collita 2012.
Funding Circle, Q3 2019 UpdateLendingClub va tancar la plataforma minorista en convertir-se en banc.
Va deixar de vendre el Notes el 31 de desembre del 2020: “no és econòmicament pràctic continuar oferint-les” sota un marc bancari. Dos anys abans, la SEC havia sancionat la seva gestora i els seus exexecutius per més de 4,2 milions de dòlars per utilitzar actius d'un fons en benefici de la matriu i ajustar els rendiments reportats.
Crowdfund Insider, 07/10/2020Raïm de col·lapses amb sospita de préstecs inventats.
Kuetzal i Envestio es van evaporar el gener del 2020 i van ser declarades en fallida al juny, amb investigacions penals: Kuetzal va afectar més de 550 persones i Envestio més de 1.800 denunciants, amb €33 milions de fons de prestadors. Els inversors de Grupeer van haver d'ajuntar fins a €275.000 només per pagar advocats.
Alternative Credit Investor, 10/06/2020El format que sobreviu és el que presta amb capital propi, no el que intermèdia entre persones.
El Brasil va crear el 2018 dues figures: la SCD (presta del seu balanç) i la SEP (préstec entre persones, amb límit de R$ 15.000 per creditor davant d'un mateix deutor). A finals del 2019 hi havia 11 SCD contra 4 SEP; al maig de 2026, Nexoos va anunciar que demanarà cancel·lar la seva llicència de SEP. A Argentina, el BCRA va crear un registre el 2021 amb la mateixa regla uruguaiana: la plataforma no pot assumir el risc de crèdit.
Avís de Nexoos, 18/05/2026 · El Cronista, 25/11/2021És el millor exemple documentat de la bretxa entre la taxa de l'avís i el que queda a la butxaca: la taxa mitjana oferta ronda el 10%, però el rendiment realitzat es va enfonsar els anys d'estrès.
Si voleu posar plata: contra què competeix
El pis sense risc a l'Uruguai avui està entre el 2,3% i el 3,0% real anual a Notes del Tresor en UI, exemptes d'IRPF. Tot el que superi això és el preu del risc que estàs prenent.
| On | Rendeix | Risc de perdre capital | Liquidesa | Assegurança de dipòsits | Impost |
|---|---|---|---|---|---|
| Termini fix en pesos (BROU, e-BROU, 367 dies o més)Pissarra de termini fix BROU, vigència 01/07/2026 | 5,50% nominal anual A sucursal la mateixa col·locació paga 4,13%. La pissarra e-BROU només aplica a persones físiques. | Molt baix: risc del banc, amb assegurança de dipòsits. | Immobilitzat fins al venciment. | Sí | IRPF 2,5% (més d'un any, moneda nacional, taxa fixa) |
| Termini fix en dòlars (BROU, e-BROU, 367 dies o més)Pissarra de termini fix BROU, vigència 01/07/2026 | 2,80% anual | Molt baix: risc del banc, amb assegurança de dipòsits. | Immobilitzat fins al venciment. | Sí | IRPF 12% a un any o menys; 7% a més de tres anys |
| Termini fix en UI (BROU, e-BROU, 367 dies o més)Pissarra de termini fix BROU, vigència 01/07/2026 | 1,70% real anual L'1,70% és per sobre de la inflació: és un rendiment real, no nominal. | Molt baix: risc del banc, amb assegurança de dipòsits. | Immobilitzat fins al venciment. | Sí | IRPF 7% (moneda nacional amb clàusula de reajustament, més d'un any) |
| Nota del Tresor en UI (licitació del 04/08/2026, sèrie 32)Report de Deute Sobirà, MEF, agost 2026 | 2,98% real anual És una taxa de tall d´una licitació puntual, no una taxa disponible a demanda. La sèrie en pesos del 21/07/2026 va tallar el 7,04% nominal. | Risc sobirà uruguaià (grau inversor). Risc de preu si vendes abans del 2036. | Es pot vendre al mercat, amb risc de preu. | No | Exempta d'IRPF |
| Lletres de Regulació Monetària del BCUÀmbit, licitacions del BCU | 5,9% a 84 dies (tall del 12/02/2026) Cada licitació reserva una quota del 20% per a la modalitat no competitiva. | Risc sobirà uruguaià. | Terminis curts, de 28 a 350 dies. | No | Exemptes d'IRPF |
| Fons de liquiditat en pesos (cartera de LRM)Factsheet Fons Centenari Gestió de Liquidesa, juliol 2026 | 5,96% els darrers 12 mesos; el propi fons estima 4,50% per als 12 següents Els rendiments publicats ja són nets de la comissió dadministració (1,40% amb IVA). | Baix: cartera de deute del BCU, amb risc de mercat. | Rescat en dies. | No | Segons l'instrument subjacent |
| Obligació negociable per plataforma de crowdfundingÀmbit, 03/02/2026 | 8% anual a UI (emissió de Produits de France, octubre 2024) És una altra llicència i un altre règim: crowdfunding és emissió de valors, no préstec entre persones. | Risc de lempresa emissora. Aquesta emissió va entrar en default el gener del 2026. | Negociable a la plataforma, fins que se suspèn la negociació. | No | IRPF reduït si és emissió per subscripció pública amb cotització borsària |
| Compra de xecs diferits (plataformes de descompte)Anàlisi d'un usuari a r/uruguai, 17/08/2026 | TIR observada de 8% a 10% en dòlars i ~18% en pesos Aquesta activitat no té registre ni normativa específica del BCU: és la més popular i menys regulada. | Alt. Si el xec rebota i no es recupera, la plataforma torna la comissió, però no el capital. | Fins i tot el venciment del xec. | No | IRPF sobre el rendiment |
| Préstec entre persones per plataforma inscripta (EAPPP)RNRCSF, Títol XII i arts. 473.5 a 473.7 | La taxa l'escolliu vós, dins dels límits d'usura | Alt i directe: si el deutor no paga, la pèrdua és teva. Prohibit mutualitzar el risc. | Nul·la fins al venciment: el val és “no a l'ordre”. | No | IRPF 12% sobre l'interès, sense agent de retenció designat |
L'assegurança del COPAB cobreix fins a UI 250.000 en moneda nacional i 10.000 US$ en moneda estrangera, per persona i per institució, i només arriba a dipòsits en bancs i cooperatives d'intermediació financera. Un préstec no és un dipòsit.
Si necessites demanar: contra què competeix
A Uruguai el preu del crèdit no el defineix la urgència sinó el requisit que podeu complir. Cada esglaó de taxa compra un requisit menys.
| On | Taxa efectiva anual | Què et demanen |
|---|---|---|
| BROU, préstec amb retencióBROU, taxes vigents des de 01/03/2026 | 16% a 28% + IVA sobre els interessos | Taxa preferencial només si cobraràs el sou al BROU. e-BROU baixa uns punts. |
| BROU, consum sense retencióBROU, taxes vigents des de 01/03/2026 | 23% a 31% + IVA sobre els interessos | És el cas comparable amb una financera: sense descompte del sou. |
| Itaú, préstec a sola signatura en pesosItaú, manual de tarifes, agost 2026 | 32% (3 a 12 mesos) i 36% (18 a 48 mesos) + IVA sobre els interessos | A més, taxa de control del sistema financer i prestació complementària. |
| Santander, consum nòminaSantander, cartilla de maig 2026 | 35,50% (fins a 12 quotes) i 37,85% (13 a 60) | Sou acreditat o quota debitada al banc. Assegurança de vida inclosa a la taxa. |
| Santander, “mercat obert”Santander, cartilla de maig 2026 | 70% (13 a 36 quotes) | El mateix banc, per a qui no acredita el sou: gairebé el doble de taxa. |
| ANDA, préstec personalANDA, tarifes vigents agost 2026 | 27,40% (1 a 10 quotes) i 32,20% (12 o més) + IVA sobre els interessos | Darrer rebut de sou, 6 mesos d'antiguitat laboral i cèdula vigent. |
| OCA, Aviat! i FUCAC (targeta, sobre saldos)BCU, taxes informatives de juliol 2026 | 63,00% a 64,91% | Requisits mínims. És l'esglaó següent al banc. |
| Creditel, Italcred, Pass Card, Retop, Crèdits DirectesBCU, taxes informatives de juliol 2026 | 108% a 123,12% | El sostre del mercat regulat per a qui no qualifica enlloc més. |
| Targeta de crèdit de banc, finançament en pesosBCU, taxes informatives de juliol 2026 | 31,16% (HSBC) a 64,15% (Scotiabank) | La taxa mitjana de referència publicada pel BCU és 80,72%. |
| ANDE, Crèdit Centres PimeANDE, programa vigent fins al 31/12/2026 | fins a 18% en pesos; fins a 6% en UI o dòlars | Ser client d'un Centre Pime amb assessorament previ. S'atorga per microfinanceres adherides. |
| Plataforma de préstecs entre personesL'Observador, 05/08/2026 | 50% a 130% de TEA, segons allò declarat a la premsa | Ser resident. El sostre el posa la llei d?usura, no la plataforma. |
Les taxes + IVA no són comparables de front amb les que ja ho inclouen: per a una persona física no contribuent d'IRAE cal multiplicar-les per 1,22 aproximadament. Veure també la comparativa completa de on demanar un préstec.
Abans d'entrar
La plataforma ha d'estar inscrita al Registre de la Superintendència de Serveis Financers i publicar aquesta comunicació d'inscripció (art. 484.1). El cercador de registres del BCU és la font; un segell a la web no ho és. I compte: inscripció no és autorització prèvia, ni supervisió de cada préstec.
La norma ho exigeix mes a mes. Sense aquest número, la taxa que t'ofereixen no és un rendiment: és un sostre teòric. Si la plataforma és nova i encara no té història, vaig assumir que no saps quina serà la teva mora.
El que cobra la plataforma integra la taxa implícita als efectes d'usura (art. 338) i surt del teu rendiment. Vaig demanar que et mostrin la taxa implícita, que la norma obliga a exhibir.
El límit d'UI 25.000 per deutor t'obliga a repartir almenys en quatre persones per arribar al màxim d'UI 100.000. Amb carteres noies, un sol incobrable s'emporta l'interès de tot l'any.
El val és nominatiu i no a l'ordre: no hi ha mercat secundari ni recompra. La plata queda immobilitzada fins que el deutor pagui.
Si heu d'executar, el cost de l'advocat i del judici no depèn de la mida del crèdit. Per sota d'una certa suma, iniciar el procés costa més que el que reclames.
L'interès paga 12% d'IRPF (Categoria I, “restants rendes”), i les plataformes P2P no figuren entre els agents de retenció designats pel Decret 148/007. Si el deutor és una persona física, l'impost el liquidareu vós.
L'assegurança de dipòsits cobreix dipòsits a bancs i cooperatives d'intermediació financera. Un préstec no és un dipòsit. A més, mutualitzar el risc entre prestadors està expressament prohibit.
Per a un préstec de consum noi en pesos, el límit d'usura vigent és 142,74% i per a un de UI 10.000 o més (uns 66.350 $) baixa a 55,13%. Una taxa “dins del permès” pot continuar sent caríssima.
Amb el sou acreditat o amb autorització de descompte, els límits cauen a 32%–38% i els bancs publiquen taxes de 16% a 31% més IVA. El preu del crèdit a Uruguai el defineix el requisit que podeu complir, no la urgència.
La plataforma està obligada a mostrar-te la taxa implícita incloent-hi el que ella cobra i la taxa màxima legal aplicable a la teva operació. Si no hi apareix, falta la meitat del preu.
L'interès de mora té el seu propi topall, més alt. I qui et presta és un particular amb un val al seu nom: la negociació no és amb un call center, és amb una persona que pot executar el document.
Si ja ets amb deutes endarrerits, primer convé ordenar això: sortir del clearing y negociar el que has de.
Preguntes freqüents
Fonts
- normaRecull de Normes de Regulació i Control del Sistema Financer (Títol XII i arts. 248.1, 338, 371, 473.5–473.7, 484.1, 661.16, 719–720.3)
- bcuBCU — Comunicació N° 2026/135: inscripció de FARISOUL S.A. al Registre d'EAPPP (resolució SSF N° 2026-420 del 29/06/2026)
- bcuBCU — Llista de requeriments: Empreses Administradores de Plataformes per a Préstecs entre Persones
- bcuBCU / SSF — Bases i lineaments per a una futura regulació de plataformes de préstecs entre persones
- normaBCU — Circular 2.497 (autenticació reforçada, vigència 01/10/2026)
- bcuBCU — Taxes mitjanes d'interès i límits màxims (trimestre abril–juny 2026)
- bcuBCU — Taxes informatives de targetes de crèdit i administradores (juliol 2026)
- bcuBCU — Comunicació 2026/116: declaració jurada dels que convoquen a invertir
- bcuBCU — Recomanacions i advertiments al públic (Portal de l'Usuari Financer)
- normaLlei 18.212 de taxes d'interès i usura (text vigent)
- normaText Ordenat 2023, Títol 7 (IRPF), arts. 37 i 38
- normaDecret 148/007, art. 39 (agents de retenció de rendiments de capital mobiliari)
- bcuCOPAB — Preguntes freqüents sobre l'assegurança de dipòsits
- premsaL'Observador — El Banc Central va autoritzar la primera plataforma dedicada a canalitzar el préstec de diners entre persones (05/08/2026)
- premsaL'Observador — El negoci dels Uber financers a Uruguai (04/06/2017)
- bcuResolució RR-SSF-2024-168 — cessament i infracció de Wenance Uruguay S.A.
- mercatMEF / Unitat de Gestió de Deute — Report de Deute Sobirà (agost 2026)
- mercatBROU — Pissarra de termini fix (vigència 01/07/2026)
- internacionalFCA — PS19/14, noves regles per a plataformes P2P (Regne Unit)
- internacionalMintos — Rendiment històric net per any
- internacionalChina Daily — El nombre de plataformes P2P xineses va caure a zero (30/11/2020)
Contingut informatiu, no assessorament financer ni jurídic. Les taxes, els topalls i el valor de la UI canvien: verificarà contra la font abans de decidir.